新能源車(chē)市遭遇“四連降”所帶來(lái)的寒意已擴(kuò)散到行業(yè)每一個(gè)角落,作為新能源汽車(chē)“心臟”的動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè),亦不可避免受到?jīng)_擊。最新數(shù)據(jù)顯示,2019年10月,中國(guó)動(dòng)力電池裝機(jī)量約為4.087GWh,同比下降31.03%,已連續(xù)三個(gè)月同比下滑。

據(jù)公開(kāi)資料顯示,2016年約有200余家動(dòng)力電池企業(yè)進(jìn)入工信部目錄,2017年只剩90余家,截止2019上半年,存活的電池企業(yè)已驟降至60余家。甚有業(yè)內(nèi)專家預(yù)測(cè),到2020年,中國(guó)動(dòng)力電池企業(yè)數(shù)量將降至20余家,相較2016年淘汰9成之上。

經(jīng)過(guò)多輪資本和產(chǎn)業(yè)的瘋狂擴(kuò)張過(guò)后,動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)已進(jìn)入快速洗牌階段,艱難時(shí)刻,眾多動(dòng)力電池企業(yè)該何去何從?

應(yīng)收賬款難追回淘汰賽升級(jí)已成定局

應(yīng)收賬款與應(yīng)付賬款是衡量一個(gè)企業(yè)現(xiàn)金流狀況的重要指標(biāo),應(yīng)收賬款所占比例太高,將直接影響企業(yè)現(xiàn)金流。現(xiàn)今,新能源車(chē)企的成本壓力傳導(dǎo)至整個(gè)新能源產(chǎn)業(yè)鏈,付款周期亦有所延長(zhǎng),這導(dǎo)致動(dòng)力電池企業(yè)應(yīng)收賬款和壞賬風(fēng)險(xiǎn)急劇增加,經(jīng)營(yíng)壓力陡增。而在此境況下,電池企業(yè)如要繼續(xù)獲取訂單,只得自身承擔(dān)資金壓力風(fēng)險(xiǎn),或打“價(jià)格戰(zhàn)”。

除了下游新能源車(chē)企資金鏈壓力傳導(dǎo),動(dòng)力電池企業(yè)同步還面臨著上游材料價(jià)格居高不下,這些都使得企業(yè)利潤(rùn)空間被嚴(yán)重?cái)D壓,在夾縫中艱難求生,而市場(chǎng)洗牌也將進(jìn)一步加劇。

此外,推動(dòng)此次淘汰賽升級(jí)的,還有日韓品牌對(duì)中國(guó)市場(chǎng)的持續(xù)加碼。隨著動(dòng)力電池白名單取消,日韓動(dòng)力電池巨頭松下、三星、SKI、LG化學(xué)已重回中國(guó)市場(chǎng)。日前,SKI斥資10.5億美元(約合73.82億元人民幣)在江蘇鹽城投建一所電池制造廠,年產(chǎn)能約在7.5GWh。據(jù)蓋世汽車(chē)不完全統(tǒng)計(jì),僅松下、SK、LG化學(xué)、三星SDI四家企業(yè),近一年在華投資動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)總額已超570億元。這些跨國(guó)動(dòng)力電池巨頭將促使中國(guó)動(dòng)力電池行業(yè)形成新的競(jìng)爭(zhēng)格局。

多重挑戰(zhàn)下,我們看到,近年電池企業(yè)持續(xù)減少。有數(shù)據(jù)顯示,2018年中國(guó)動(dòng)力電池企業(yè)數(shù)量為85家,而僅僅一年后,這一數(shù)據(jù)驟降至69家,當(dāng)中最為典型的就是原鋰電巨頭沃特瑪?shù)耐顺觥?1月13日晚間,堅(jiān)瑞沃能曾發(fā)布公告,深圳市中級(jí)人民法院已于2019年11月7日裁定受理其破產(chǎn)清算一案。這家曾國(guó)內(nèi)最早研發(fā)新能源汽車(chē)動(dòng)力電池并率先實(shí)現(xiàn)規(guī)?；a(chǎn)和批量應(yīng)用的動(dòng)力電池原三強(qiáng),如今負(fù)債達(dá)197億元,拖欠559家供應(yīng)商貨款約54億元。

值得一提的是,在這場(chǎng)淘汰賽中,寡頭效應(yīng)愈發(fā)劇烈。據(jù)統(tǒng)計(jì),在2019年1-10月,動(dòng)力電池前10家企業(yè)裝機(jī)量合計(jì)市場(chǎng)份額已達(dá)88%,僅寧德時(shí)代一家占比就近50%,加之行業(yè)第二比亞迪,兩家企業(yè)市場(chǎng)份額已超70%。伴隨兩家頭部企業(yè)的市場(chǎng)份額不斷提升,正在侵蝕第二梯隊(duì)剩余市場(chǎng)空間,企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)日趨白熱化。曾有專家表示,第二、三梯隊(duì)動(dòng)力電池企業(yè)生存壓力加劇,隨時(shí)有被淘汰的風(fēng)險(xiǎn)。

多元化之路能否奏效?

在“凜冬”之際,動(dòng)力電池企業(yè)開(kāi)始摸索多元化發(fā)展之路,甚至在技術(shù)路線上開(kāi)始慎重選擇。近年來(lái)乘用車(chē)電池可謂“三元鋰”一家獨(dú)大,但隨著補(bǔ)貼退坡幅度超預(yù)期,企業(yè)降本增效壓力陡增,磷酸鐵鋰電池成本優(yōu)勢(shì)正在逐步凸顯。

國(guó)軒高科工程研究總院常務(wù)副院長(zhǎng)徐興無(wú)曾表示,在價(jià)格方面,磷酸鐵鋰電池的價(jià)格要比三元材料鋰電池低20%,磷酸鐵鋰電池系統(tǒng)成本已經(jīng)在1元/瓦時(shí)以下,而三元材料鋰電仍在1元以上。據(jù)悉,這家企業(yè)已完成了磷酸鐵鋰單體能量密度190Wh/kg的產(chǎn)品升級(jí),配套的乘用車(chē)系統(tǒng)能量密度達(dá)140Wh/kg,能滿足新能源汽車(chē)400Km以上的續(xù)航里程。

除國(guó)軒高科外,比亞迪也計(jì)劃于2020年推出全新一代磷酸鐵鋰電池,體積比能量密度提升50%,壽命長(zhǎng)達(dá)8年、120萬(wàn)公里,成本下降約30%。目前,多家整車(chē)企業(yè)確在部分乘用車(chē)上開(kāi)始切換磷酸鐵鋰電池,如江淮汽車(chē)、北汽新能源、江西昌河汽車(chē)、合眾新能源、南京金龍、上汽通用五菱、奇瑞商用車(chē)、東風(fēng)汽車(chē)等已有磷酸鐵鋰車(chē)型登陸公告。

除了技術(shù)路線多遠(yuǎn)化外,業(yè)務(wù)多元化亦是動(dòng)力電池企業(yè)提升市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的另一出路。當(dāng)中,儲(chǔ)能市場(chǎng)近年被動(dòng)力電池所看好并競(jìng)相進(jìn)入,如寧德時(shí)代、南都電源、比克電池、力神電池等大多已在儲(chǔ)能領(lǐng)域進(jìn)行了長(zhǎng)期部署,并取得了良好業(yè)績(jī)。

目前,在中國(guó)乃至全球范圍內(nèi),儲(chǔ)能業(yè)務(wù)正在如火如荼開(kāi)展。據(jù)中關(guān)村儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,截至2018年底,我國(guó)已投運(yùn)儲(chǔ)能項(xiàng)目累計(jì)裝機(jī)規(guī)模31.3GW,占全球市場(chǎng)總規(guī)模的17.3%。彭博新能源財(cái)經(jīng)(BNEF)發(fā)布報(bào)告稱,全球儲(chǔ)能項(xiàng)目將迎大發(fā)展,約從2018年的9-17GW增至2040年的1095-2850GW。

而在這片“藍(lán)?！?動(dòng)力電池企業(yè)將找到新的爆發(fā)式增長(zhǎng)點(diǎn)。同時(shí),在電動(dòng)化的其它領(lǐng)域,如電動(dòng)船舶、電動(dòng)工程機(jī)械、電動(dòng)飛機(jī)以及人智能穿戴產(chǎn)品市場(chǎng)、動(dòng)力電池回收等領(lǐng)域,這些企業(yè)亦在加快探索商業(yè)化發(fā)展模式的步伐。

出走海外

出走海外亦或是中國(guó)動(dòng)力電池企業(yè)的謀生佳策。據(jù)相關(guān)機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè),未來(lái)十年,全球動(dòng)力鋰電池市場(chǎng)將繼續(xù)迅猛增長(zhǎng),預(yù)計(jì)至2022年,總需求量和市場(chǎng)規(guī)模將分別達(dá)到54.9GWh和267億美元,未來(lái)十年年均復(fù)合增長(zhǎng)率將達(dá)37.0%及31.6%,在全球動(dòng)力電池市場(chǎng),需求空缺依舊存在。

目前,比亞迪、寧德時(shí)代、國(guó)軒高科等企業(yè)已然揚(yáng)帆出海。兩個(gè)月前,寧德時(shí)代位于德國(guó)圖林根州的首個(gè)海外工廠正式破土開(kāi)工,根據(jù)計(jì)劃,歐洲工廠開(kāi)工面積23公頃,生產(chǎn)線包括電芯及模組產(chǎn)品,預(yù)計(jì)2022年形成14GWh的產(chǎn)能,其產(chǎn)品將為寶馬、大眾、戴姆勒、捷豹路虎、PSA等全球知名車(chē)企配套。而在更早之前,國(guó)軒高科全資子公司合肥國(guó)軒與印度TataAutoComp簽訂合資協(xié)議,雙方擬在印度共建合資公司,主要生產(chǎn)包括動(dòng)力電池模塊和動(dòng)力電池組的設(shè)計(jì)、開(kāi)發(fā)、驗(yàn)證和制造以及動(dòng)力電池管理系統(tǒng)。

除動(dòng)力電池下游生產(chǎn)企業(yè)外,上游材料企業(yè)也在謀求“出海”爭(zhēng)奪國(guó)際市場(chǎng)份額。全球新能源裝備龍頭制造企業(yè)先導(dǎo)智能,為進(jìn)一步拓展海外市場(chǎng),已在瑞典投資設(shè)立全資子公司,注冊(cè)資本暫為500萬(wàn)瑞典克朗。而在同一天,天賜材料也發(fā)布公告,將在韓國(guó)投資5億韓元(約303萬(wàn)人民幣),設(shè)立全資子公司。此外,這家精細(xì)化工企業(yè)還出資為500萬(wàn)美元(約3530萬(wàn)人民幣)在捷克設(shè)立子公司,主營(yíng)鋰電池原材料(含化學(xué)品和危險(xiǎn)化學(xué)品)生產(chǎn)、銷(xiāo)售業(yè)務(wù)。

在競(jìng)爭(zhēng)激烈的中國(guó)市場(chǎng),有越來(lái)越多的企業(yè)開(kāi)始走出海外,這些擁有深厚積累的行業(yè)龍頭,為其它企業(yè)提供了更多“突圍”思路。

來(lái)源：蓋世汽車(chē)王宇