鉅大LARGE | 點擊量：221次 | 2023年10月24日
2021年全球動力鋰電池供應(yīng)商上演三方競技
動力鋰電池是電動汽車的"心臟"，不僅整車成本占比很高，更是一個國家或地區(qū)發(fā)展新能源尤其是新能源汽車產(chǎn)業(yè)的制勝關(guān)鍵，且很大程度上影響著未來產(chǎn)業(yè)和市場格局。
近日，調(diào)研機構(gòu)SNEResearch公布最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年全球各國注冊的電動汽車電池電量總量為296.8GWh，比上年新增一倍多；按地區(qū)劃分，我國市場同比上升超過2.3倍，為149.2GWh，市場份額達50.3％。
同樣值得關(guān)注的是，經(jīng)過一年的激烈PK，2021年全球動力鋰電池裝機量隨之出爐，前十名分別為CATL、LG新能源、松下、比亞迪、SKOn、三星SDI、中創(chuàng)新航（中航鋰電）、國軒高科、遠景動力、蜂巢能源。其中，我國動力鋰電池公司占據(jù)6席，韓國公司占據(jù)3席，日本供應(yīng)商松下一枝獨秀。
電動汽車市場的"蛋糕"越變越大，動力鋰電池公司的胃口也越來越大，搶位賽如火如荼，中、日、韓三國供應(yīng)商都在拼盡全力自證實力。雖然這在客觀上為全球新能源汽車推廣實現(xiàn)更大的突破積蓄著能量，但對公司自身來講，市場的競爭可不會"風輕云淡"，它們必須膽大心細、智圓行方。
01、我國供應(yīng)商
符合Exic IIB T4 Gc防爆標準
充電溫度：0~45℃
-放電溫度：-40~+55℃
-40℃最大放電倍率：1C
-40℃ 0.5放電容量保持率≥70%
在一極和多極博弈中做大"蛋糕"
SNEResearch的研究報告指出，我國市場推動2021年全球動力鋰電池規(guī)模整體上升，2021年堪稱我國市場之年，其增速在重要地區(qū)中具壓倒性優(yōu)勢。此外，我國的動力鋰電池裝機量全球占比兩年內(nèi)再次超過50％，作為全球最大動力鋰電池市場的地位得以鞏固。
2021年，國內(nèi)動力鋰電池市場可以用"一超多強、群雄爭霸"形容。我國汽車動力鋰電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟公布的數(shù)據(jù)顯示，2021年，我國動力鋰電池裝機量為154.5GWh，同比上升142.8％。其中，國內(nèi)動力鋰電池裝機量排名前十的公司，依次為CATL、比亞迪、中創(chuàng)新航（中航鋰電）、國軒高科、LG新能源、蜂巢能源、億緯鋰能、塔菲爾新能源、孚能科技、欣旺達。
相較2020年，2021年動力鋰電池行業(yè)競爭加劇，除CATL、比亞迪穩(wěn)居前二外，其余排名座次出現(xiàn)了較大波動。如中創(chuàng)新航排名上升一位，位居季軍；蜂巢能源由2020年十名開外首次躋身前十，力神電池的排名則跌出了前十。
全球動力鋰電池行業(yè)"領(lǐng)頭羊"CATL的發(fā)展依然遙遙領(lǐng)先。2021年，CATL動力鋰電池全球裝機量達到96.7GWh，同比上升167.5％，市場占有率為32.6％，國內(nèi)市場占比達52.1％。CATL業(yè)績預(yù)告顯示，公司2021年預(yù)計歸屬凈利潤或同比上升151％～196％。在CATL看來，市場開拓取得進展，新建產(chǎn)量釋放，產(chǎn)銷量相應(yīng)提升是利潤大幅提升的重要原因之一。
市場需求高歌猛進，也讓我國動力鋰電池市場上"一極"和"多極"的博弈首先就體現(xiàn)在產(chǎn)量擴張上。記者了解到，CATL已在全球布局落地了10個生產(chǎn)基地，總規(guī)劃產(chǎn)量超過600GWh。而隨著磷酸鐵鋰電池的回潮，比亞迪也不斷發(fā)力，已建成或規(guī)劃建設(shè)17個生產(chǎn)基地，合計產(chǎn)量遠超400GWh。作為2021年動力鋰電池行業(yè)的"黑馬"之一，中創(chuàng)新航上調(diào)了2025年動力鋰電池目標產(chǎn)量至500GWh。國軒高科將在現(xiàn)有10個生產(chǎn)基地的基礎(chǔ)上，繼續(xù)新建或擴建，計劃到2022年底產(chǎn)量達到100GWh，新投產(chǎn)超50GWh。遠景動力制造基地二期項目將生產(chǎn)最新一代高品質(zhì)動力鋰電池產(chǎn)品，規(guī)劃產(chǎn)量超15GWh，并于2023年建成投產(chǎn)。蜂巢能源將在2023～2025年年均新增100GWh產(chǎn)量。遠景動力鋰電池制造基地二期項目規(guī)劃產(chǎn)量超15GWh，并將于2023年建成投產(chǎn)。
雖然新能源汽車市場火爆帶動了業(yè)績提升，但上游原材料價格上漲帶來的動力鋰電池供應(yīng)商的成本壓力也較為沉重。特別有關(guān)非頭部公司來說，成本壓力向下傳導(dǎo)困難，承壓更為突出。和此同時，原材料價格上漲和資源緊缺也讓動力鋰電池行業(yè)的話語權(quán)爭奪轉(zhuǎn)移至上游環(huán)節(jié)。為了保障供應(yīng)鏈的穩(wěn)定以及加強成本控制，不少動力鋰電池公司針對原材料進行深度布局。
2021年CATL的投資項目中，有很大一部分是圍繞著動力鋰電池上游材料展開的。在近期的投資者調(diào)研交流中，CATL表示，目前正在通過長協(xié)、投資合作、回收利用、自行開采等方式保障鋰資源供應(yīng)。其中，回收方面，鋰回收率已超90％，鋰回收目前已在供應(yīng)保障中起到一定用途；除了此前的海外投資合作外，公司也在宜春等地投資鋰資源，自行開采鋰礦。
2021年，國軒高科動力鋰電池全球裝機量達6.4GWh，同比上升161.3％。目前，國軒高科已形成從材料端到產(chǎn)品端的產(chǎn)業(yè)鏈垂直布局。在鎳鈷資源上，國軒高科和中冶集團、比亞迪、曹妃甸發(fā)展投資集團共同投資設(shè)立中冶新材料項目，重要從事正極材料前驅(qū)體的研發(fā)生產(chǎn)；正極材料領(lǐng)域，已建成年產(chǎn)28000噸磷酸鐵鋰正極材料和年產(chǎn)6000噸高鎳三元正極材料的生產(chǎn)線。此外，在負極材料以及隔膜領(lǐng)域，國軒高科也進行了生產(chǎn)線布局和技術(shù)儲備。
激烈的市場競爭下，不少動力鋰電池公司開始謀求上市，開辟融資渠道以支撐研發(fā)及擴產(chǎn)的需求。同時，資本市場對動力鋰電池的未來發(fā)展表現(xiàn)出越來越濃厚的興趣。有消息稱，中創(chuàng)新航啟動赴港IPO，蜂巢能源計劃在科創(chuàng)板上市。
2021年，蜂巢能源動力鋰電池全球裝機量3.1GWh，同比上升430.8％。截至目前，蜂巢能源已完成5輪融資，累計融資金額超200億元。今年一月，海亮股份聯(lián)合九智資本設(shè)立的基金，斥資3.22億元投資蜂巢能源，公司投后估值約460億元。
近一兩年來，動力鋰電池技術(shù)創(chuàng)新"百花齊放"，推動市場競爭深入更加細分的領(lǐng)域。刀片電池、4680大圓柱電池、鋰金屬電池、硅碳負極電池、鈉離子電池等新技術(shù)朝產(chǎn)業(yè)化方向加速發(fā)展。
CATL表示，從材料角度看，不同產(chǎn)品優(yōu)勢發(fā)揮有差異，目前公司在現(xiàn)有體系做出了超長壽命電池，來支撐商業(yè)模式創(chuàng)新。在新體系方面，CATL開發(fā)的鈉離子電池具備較好的低溫性能，同時更高能量密度產(chǎn)品還將在新領(lǐng)域探索實現(xiàn)突破性應(yīng)用。
孚能科技方面透露，公司在CTC、CTP、材料體系迭代方面均有技術(shù)儲備，800V高電壓產(chǎn)品將在2022年九月裝車。
去年十月，蜂巢能源量產(chǎn)下線了第一代L600短刀片磷酸鐵鋰電芯，其后不久完成了第二代產(chǎn)品的開發(fā)，預(yù)計2022年三季度量產(chǎn)。2021年十二月，蜂巢能源宣布，在產(chǎn)品方面推出系列短刀電池新品類，未來將推行電動全域短刀化。
比亞迪的刀片電池也密集迎來外供裝車的消息。一汽和比亞迪還成立了動力鋰電池合資公司一汽弗迪，紅旗E-QM5純電動汽車已配裝比亞迪的刀片電池。去年，坊間甚至還傳出消息，比亞迪2022年將向TSLA供應(yīng)刀片電池。目前配有刀片電池的TSLA車型已進入C樣測試階段，或首先配套ModelY。2021年，比亞迪動力鋰電池全球裝機量達26.3GWh，同比上升167.7％，市場份額為8.8％。
不過，SNEResearch方面認為，由于我國本土市場規(guī)模擴大，以CATL和比亞迪為首的我國動力鋰電池公司在全球動力鋰電池裝機量榜單中表現(xiàn)搶眼；而我國供應(yīng)商的主導(dǎo)地位能否在2022年繼續(xù)保持，還有待觀察。
02、日本供應(yīng)商
松下和TSLA的深度綁定福兮禍兮
在2021年全球動力鋰電池裝機量前三中，我國公司CATL拔得頭籌，韓國公司LG新能源穩(wěn)居第二，日本公司松下則斬獲季軍，裝機量為36.1GWh，同比上升33.5％，市場份額12.2％?？梢哉f，松下以一己之力扛起了日本動力鋰電池發(fā)展的風向標。
松下2021年三季度財報顯示，涉及汽車業(yè)務(wù)部分營業(yè)額為3570億日元，同比無變化；營業(yè)利潤負27億日元。但松下方面同時表示，公司2021年三季度鋰電池的銷售額和盈利能力均有所上升。
作為TSLA的動力鋰電池供應(yīng)商，松下的動作一直備受關(guān)注，特別是要為對方配套4680電池的進展。近日，松下方面表示，正在對一些設(shè)施進行改造，并預(yù)計在今年四月開始在日本試生產(chǎn)4680電池。之后，松下還計劃在其大阪總部附近和歌山縣的廠進行進一步試產(chǎn)，不過正式大規(guī)模量產(chǎn)的時間和地點尚未確定。同時，和歌山廠將引進新設(shè)備，新投資約800億日元（約合人民幣43.95億元）。目前，松下在日本和美國擁有動力鋰電池廠，并為TSLA在加利福尼亞運營的電動汽車廠供應(yīng)配套；在我國大連、蘇州和無錫也設(shè)有動力鋰電池廠。
有關(guān)4680電池，不僅受到TSLA的力捧，也是松下自身認同的方向。未來，松下還將面向無鈷高鎳電池和硅負極電池等技術(shù)進一步深耕。此前，松下曾和豐田進行合作，以降低對TSLA的依賴，但從現(xiàn)階段看，TSLA要的4680電池又重新成為松下的重點產(chǎn)品，并有望從中獲得較大的收益。
對榜單上中、日、韓供應(yīng)商的表現(xiàn)做一番梳理后，動力鋰電池市場上"三方競技"的態(tài)勢已十分清晰。中信證券預(yù)計，2025年全球動力鋰電池需求有望達到1380GWh，需求空間大、增速快。隨著新能源汽車在全球范圍的推廣普及，供應(yīng)商面對的市場將更為廣闊，但伴隨機遇而來的還有更多挑戰(zhàn)和考驗。過去一年的排名代表著公司付出努力而獲得的成果，然而它畢竟已化為被翻過的歷史一頁。2022年及其后動力鋰電池江湖的英雄爭霸，充滿未知數(shù)。
03、韓國供應(yīng)商
走向歐美市場配套的"一大二小"
在SNEResearch公布的動力鋰電池全球裝機量前10公司排名中，三家韓國供應(yīng)商榜上有名，分別是LG新能源、SKOn和三星SDI。數(shù)據(jù)顯示，2021年，LG新能源裝機量60.2GWh，同比上升75.7％，市場占有率20.30％；SKOn裝機量16.7GWh，同比上升107.5％，市場占有率5.6％；三星SDI裝機量13.2GWh，同比上升56％，市場占有率4.5％。三家韓國動力鋰電池公司均實現(xiàn)了兩位數(shù)以上的漲幅，市占率總份額達到30.4％。
其中，LG新能源在2021年的發(fā)展勢頭最為迅猛，緊隨CATL之后，位居全球榜單第二位。據(jù)悉，2021年，LG新能源銷售額達17.9兆韓元（約合人民幣951.38億元），同比上升42％；營業(yè)利潤達7685億韓元（約合人民幣40.88億元），利潤率4.3％。
值得一提的是，今年一月二十七日，LG新能源在韓國證券交易所掛牌上市，發(fā)行價每股30萬億韓元（約合人民幣1600元），將通過IPO募集資金約合人民幣683億元，開盤后LG新能源股價一路上漲99％至59.8萬韓元，市值一度達人民幣7500億元，一舉成為韓國第三大上市公司。LG新能源計劃借助此次融資，滿足新能源汽車行業(yè)有關(guān)動力鋰電池快速上升的需求。而日本經(jīng)濟新聞社分析稱，LG新能源此番上市募資，意在縮小和重要競爭對手CATL的差距。
據(jù)了解，LG新能源計劃在2025年前向其在韓國、波蘭、美國和我國的電池廠投資8.85萬億韓元，將產(chǎn)量提高近2倍，達到400GWh。LG新能源首席執(zhí)行官權(quán)暎壽曾表示，他預(yù)期公司的市場份額未來將超越CATL，但并未透露具體的時間表。
LG新能源脫胎于LG集團，被外界視作CATL的強勁對手，是TSLA、福特、大眾、奧迪、戴姆勒、雷諾、捷豹、保時捷等多家國際主流車企的動力鋰電池供應(yīng)商。
SKOn則是去年十月從SKInnovation剝離出來的鋰電池全資子公司。據(jù)悉，SKOn打算將動力鋰電池產(chǎn)量從目前的每年約40GWh，在2023年擴大到85GWh，2025年達到220GWh，2030年超過500GWh?，F(xiàn)階段，SKOn的大客戶是福特汽車，這將使SKOn在美國的動力鋰電池產(chǎn)量提升到每年150GWh。
SKOn在美國、匈牙利、韓國等地都有電池生產(chǎn)基地。去年五月，SKInnovation宣布和福特汽車在美國成立合資公司BlueOvalSK，現(xiàn)階段動力鋰電池年產(chǎn)量為60GWh，2030年將增至180GWh。此外，SKOn正在美國喬治亞建設(shè)首批兩座年產(chǎn)量為22GWh的廠，并在匈牙利建設(shè)另外兩座年產(chǎn)量為15.5GWh的廠。
此外，SKOn已在我國常州、鹽城、惠州投產(chǎn)年產(chǎn)量7GWh、10GWh、10GWh的動力鋰電池廠。
三星SDI在2021年的表現(xiàn)也不錯，銷售額為13.5532萬億韓元（約合人民幣720.3億元）；營業(yè)利潤突破萬億韓元，達到1.676萬億韓元（約合人民幣89.1億元），同比上升59％。
和LG新能源和SKOn不同的是，三星SDI并未過多透露投資計劃。不過，三星SDI表示，將把銷售額的7％～8％用于研發(fā)。據(jù)外媒報道，三星SDI開始了新一代車用圓柱形電池的試生產(chǎn)。一旦完成新電池的開發(fā)，三星SDI將在馬來西亞和匈牙利等地廠進行量產(chǎn)，計劃把這款圓柱形電池供應(yīng)給TSLA和Lucid。
由于韓國新能源汽車市場規(guī)模有限，該國動力鋰電池公司重要深耕歐美市場，實行"走出去"的發(fā)展戰(zhàn)略。而且，得益于研發(fā)投入較多、技術(shù)產(chǎn)品優(yōu)勢及成功的國際化戰(zhàn)略，韓國供應(yīng)商供應(yīng)的動力鋰電池近兩年得到了市場的青睞。
文：趙玲玲
